FINANCIAL PERFORMANCE: THE ROLE OF GOOD CORPORATE GOVERNANCE, RISK MANAGEMENT, AND INNOVATION
Main Article Content
Jennie Calista Putri*
Khairudin
Aminah
The performance of a company can be considered good if its financial reports show an increase in profit. This study aims to examine the relationship between Good Corporate Governance, Risk Management, and Innovation on the Financial Performance of conventional banking companies. The study utilizes a quantitative method, with data sourced from secondary sources. Classical assumption testing, F-test, t-test, and multiple linear regression analysis techniques are employed. The results of this research are as follows: (1) The board of directors has a positive and significant impact on Financial Performance, (2) The Audit Committee has a positive and significant impact on Financial Performance, (3) Independent Board of Commissioners has a positive and significant impact on Financial Performance, (4) Risk Management has a negative and significant impact on Financial Performance, (5) Innovation has a positive and significant impact on Financial Performance. The Board of Directors, Audit Committee, Independent Board of Commissioners, NPL, and Mobile Banking simultaneously influence Financial Performance in conventional banks listed on the Indonesia Stock Exchange for the period 2021-2022.
Adis, A. N. K., Ellyawati, N., & Sutrisno, S. (2023). Analisis Kinerja Keuangan Dengan Menggunakan Metode Camel Pada PT. BPD Kaltim Kaltara Periode 2017-2021. Jurnal Edueco, 6(1).
Affes, W., & Jarboui, A. (2023). The impact of corporate governance on financial performance: a cross-sector study. International Journal of Disclosure and Governance, 1-21.
Agatha, B. R., Nurlaela, S., & Samrotun, Y. C. (2020). Kepemilikan manajerial, institusional, dewan komisaris independen, komite audit dan kinerja keuangan perusahaan food and beverage. E-Jurnal Akuntansi, 30(7), 1811.
Alabdullah, T. T. Y., & Naseer, H. Q. (2023). Corporate Governance Strategic Performance As A Significant Strategic Management To Promoting Profitability: A Study In Uae. Journal Of Humanities, Social Sciences And Business, 2(4), 620-635.
Amna, L. S., Aminah, A., Indrayenti, I., Khairudin, K., & Filistea, F. (2021). Pengaruh Strategi Bisnis dan Kinerja Keuangan terhadap Income Smoothing pada Perusahaan Manufaktur di BEI Periode 2017-2019. Jurnal Akuntansi dan Keuangan, 12(1), 62-73.
Anindyastri, R., Lestari, W. D., & Sholahuddin, M. (2022). The Influence of Financial Technology (Fintech) on the Financial Performance of Islamic Banking (Study on Islamic Banking listed on the Indonesia Stock Exchange Period 2016-2020). Benefit: Jurnal Manajemen dan Bisnis, 7(1).
Arifudin, O., Wahrudin, U., & Rusmana, F. D. (2020). Manajemen risiko. Penerbit Widina.
Arta, I. P. S., Satriawan, D. G., Bagiana, I. K., Loppies, Y., Shavab, F. A., Mala, C. M. F., ... & Utami, F. (2021). Manajemen Risiko, Tinjauan Teori Dan Praktis. Widina Bhakti Persada Bandung.
Ayu, P. P., & Septiani, T. (2018). Pengaruh ukuran dewan komisaris, komite audit, dan KAP terhadap fee audit eksternal. Jurnal Akuntansi, 12(1), 1-15.
Badera, I. D. N., Putra Astika, I. B., & Pradnyani, N. L. P. S. P. (2013). Good Corporate Governance sebagai Prediktor Kinerja Keuangan dan Implikasinya pada Kebijakan Dividen. E-Jurnal Ekonomi dan Bisnis Universitas Udayana, 44820.
Bahren, B., Ramadhani, I., & Suroso, E. (2018). Membangun keunggulan bersaing melalui inovasi produk, inovasi proses, inovasi marketing dan inovasi organisasi untuk meningkatkan kinerja perusahaan. Jurnal Ekonomi Manajemen, 4(1), 8-18.
Bastomi, M., Salim, U., & Aisjah, S. (2017). The role of corporate governance and risk management on banking financial performance in Indonesia. Jurnal Keuangan dan Perbankan, 21(4), 670-680.
Burhan, F. A. (2023). Kronologi Kasus Bank Bangkrut hingga Izin Dicabut OJK. bisnis.com. https://finansial.bisnis.com/read/20231206/90/1721311/kronologi-kasus-bank-bangkrut-hingga-izin-dicabut-ojk.
Chairunesia, W., Sutra, P. R., & Wahyudi, S. M. (2018). Pengaruh good corporate governance dan financial distress terhadap manajemen laba pada perusahaan indonesia yang masuk dalam asean corporate governance scorecard. Profita: Komunikasi Ilmiah Dan Perpajakan, 11(2), 232-250.
Choerudin, A., Yuniatun, E., & Kusdiasmo, B. (2016). Pengaruh Non Perfoming Loan (NPL) dan Loan to Deposit Ratio (LDR) terhadap Return on Asset (ROA) dengan Capital Adequacy Ratio (CAR) sebagai Variabel Intervening (Studi Pada Bank Umum Yang Terdaftar Di BEI Periode Tahun 2012-2015). ProBank, 2(2), 160559.
CNBC Indonesia. (2023). Ada 4 Bank Bangkrut di RI Tahun 2023, Ternyata Karena Ini. CNBC Indonesia.
Dwihandayani, D. (2018). Analisis kinerja Non Performing Loan (NPL) perbankan di Indonesia dan faktor-faktor yang mempengaruhi NPL. Jurnal Ilmiah Ekonomi Bisnis, 22(3).
Faisal, A., Samben, R., & Pattisahusiwa, S. (2017). Analisis kinerja keuangan. Kinerja, 14(1), 6-15.
Fajri, F., & Mariadi, Y. (2022). Pengaruh Good Corporate Governance Terhadap Kinerja Keuangan Perusahaan BUMN Sektor Keuangan. Jurnal Riset Mahasiswa Akuntansi, 2(2), 307-320.
Fanny, F., Wijaya, W., Indahwati, I., Silcya, M., Wijaya, V. C., & Ginting, W. A. (2020). Analisis Pengaruh NPL, NIM, LDR, Dan CAR Terhadap Profitabilitas (ROA) Pada Bank Pemerintah Konvensional Yang Terdaftar Di BEI. Profita: Komunikasi Ilmiah dan Perpajakan, 13(1), 112-122.
Fawwazi, F. (2023, February). Analisis Pengaruh CAR, LDR, BOPO, SIZE, dan NPL Terhadap ROA (Studi Pada Bank Umum Konvensional Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia (BEI) periode 2016-2019). In Unikal National Conference (pp. 1234-1242).
Fitrianingsih, D., & Asfaro, S. (2022). Pengaruh Good Corporate Governance Terhadap Kinerja Keuangan Perusahaan Perbankan Di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Revenue: Jurnal Ilmiah Akuntansi, 3(1), 21-30.
Hakim, L., Sari, P. R. K., & Yunita, V. A. (2019). Pengaruh Npl Dan BOPO Terhadap ROA pada Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia 2013-2017. Jurnal Manajemen dan Bisnis, 2(1).
Hariman, R. I. (2018). Penyusunan Kebijakan Keamanan Teknologi Informasi pada Transaksi Electronic Banking Perbankan Umum berdasarkan Peraturan Bank Indonesia Nomor 9/15/PBI/2007 dengan Menggunakan Matriks COBIT 4.1 dan ISO/IEC 27000. Syntax Literate; Jurnal Ilmiah Indonesia, 3(7), 99-111.
Imamah, N., & Safira, D. A. (2021). Pengaruh mobile banking terhadap profitabilitas bank di bursa efek Indonesia. Profit: jurnal administrasi bisnis, 15(1), 95-103.
Indrawan, V. (2018). Risiko Bank Dan Disiplin Pasar Studi Pada Bank Umum Milik Negara Dan Bank Umum Swasta Nasional (Master's thesis, Universitas Islam Indonesia).
Jensen, M. C., & Meckling, W. H. (2019). Theory of the firm: Managerial behavior, agency costs and ownership structure. In Corporate governance (pp. 77-132). Gower.
Joy, J., & Fachriyah, N. (2018). Pengaruh Efektivitas Komite Audit Terhadap Audit Report Lag. Jurnal Ilmiah Mahasiswa FEB, 7(1), 1-15.
Khairudin, K., Tarmizi, R., Indrayenti, I., & Aminah, A. (2019). Kinerja Keuangan Dan Kesejahteraan Masyarakat Pemerintah Daerah di Indonesia. Asian Journal of Innovation and Entrepreneurship (AJIE), 194-198.
Khalifaturofi’ah, S. O. (2019). Inovasi Keuangan Perbankan Di Indonesia.
Korompis, R. R., Murni, S., & Untu, V. N. (2020). Pengaruh Risiko Pasar (NIM), Risiko Kredit (NPL), dan Risiko Likuiditas (LDR) terhadap Kinerja Keuangan Perbankan (ROA) pada Bank yang Terdaftar di LQ 45 Periode 2012-2018. Jurnal EMBA: Jurnal Riset Ekonomi, Manajemen, Bisnis Dan Akuntansi, 8(1).
Leviani, N., & Wiyono, S. (2023). PENGARUH Mobile Banking, Internet Banking, Non Performing Loan Dan Biaya Operasional Pendapatan Operasional Terhadap Profitabilitas Return On Asset Bank Pada Perusahaan Perbankan Yang Terdaftar Di BEI tahun 2017–2021. Jurnal Ekonomi Trisakti, 3(1), 1613-1622.
Listia, S. T., Wahono, B., & Saraswati, E. (2023). Pengaruh Rasio Likuiditas, Solvabilitas, Profitabilitas Terhadap Kinerja Keuangan (Studi Empiris Pada Perusahaan Bank Konvensional Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode 2018-2021). E-JRM: Elektronik Jurnal Riset Manajemen, 12(02).
Lu’lu’il Maknuun, A. M., & Saputra, K. R. (2023). Pengaruh Good Corporate Governance Dan Pengelolaan Manajemen Risiko Terhadap Reputasi Melalui Kinerja Keuangan Pada Bank Central Asia Syariah. Jurnal Fakultas Ilmu Keislaman, 4(3).
Luxe, D. L. D., Nurul, A. W., & Ryshda, A. N. (2023, May). Analisis Laporan Keuangan dalam Mengukur Kinerja Keuangan Pada Perbankan di Indonesia. In Prosiding Seminar Nasional Hukum, Bisnis, Sains dan Teknologi (Vol. 3, No. 1, pp. 54-60).
Maharani, R. D. (2023). Pengaruh Mobile Banking Dan Loan To Deposit Ratio Terhadap Return On Asset. Jurnal Akuntansi dan Keuangan, 11(2), 162-167.
Maulana, D., & Suzan, L. (2021). Pengaruh Ukuran Perusahaan, Leverage Dan Biaya Operasional Pendapatan Operasional Terhadap Kinerja Keuangan (Studi Empiris Pada Perusahaan UMKM Tahu Sumedang Yang Terdaftar Di Dinas Koperasi Usaha Kecil Menengah Kabupaten Sumedang Periode 2016-2020. E-Proceeding of Management, 8(5), 4838-4846.
Maulana, R., Iskandar, I., & Mailany, M. (2019). Pengaruh Penggunaan Mobile Banking Terhadap Minat Nasabah Dalam Bertransaksi Menggunakan Technology Acceptance Model. Cyberspace: Jurnal Pendidikan Teknologi Informasi, 2(2), 146-155.
Nabila, A., & Daljono, D. (2013). Pengaruh proporsi dewan komisaris independen, komite audit, dan reputasi auditor terhadap manajemen laba. Diponegoro Journal of Accounting, 99-108.
Nasikin, Y., & Yuliana, I. (2022). Peran Retrun On Assets (ROA) Sebagai Variabel Mediasi Pada Pengaruh Non Performing Loan (NPL) Dan BI Rate Terhadap Harga Saham Bank BUMN Periode 2011–2020. Owner: Riset dan Jurnal Akuntansi, 6(1), 400-415.
Ningrum, N. P. P. M. J., & Rasmini, N. K. (2022). Risiko Keuangan, Dewan Komisaris, Dewan Direksi dan Kinerja Keuangan Bank Perkreditan Rakyat. E-Jurnal Akuntansi, 32(1), 3422.
Ningrum, R., Bacmid, S., & Jalil, A. (2021). Pengaruh Manfaat, Kepercayaan dan Kemudahan Penggunaan Terhadap Minat Nasabah Menggunakan Mobile Banking di Bank Mega Syariah Cabang Palu. Jurnal Ilmu Perbankan Dan Keuangan Syariah, 3(1), 30-45.
Nuha, M. U., Afifa, S., & Safitri, K. A. (2020). Analisis Penerapan Good Corporate Governance Pt Asuransi Purna Artanugraha. Jurnal Administrasi Bisnis Terapan (JABT), 2(2), 4.
Oktaviani, H. D. (2016). Pengaruh ukuran dewan direksi, proporsi dewan, komisaris independen, dan ukuran komite audit terhadap praktik manajemen laba pada perusahaan farmasi yang terdaftar di BEI Tahun 2009–2014. Jurnal Akuntansi UNESA, 4(2), 1.
Pasaribu, M. B., & Riyadi, S. (2022). Pengaruh LDR, BOPO, NPL dan Mobile Banking terhadap Profitabilitas. Jurnal Ilmu Manajemen, 11(2), 115-128.
Pratiwi, D., & Kurniawan, B. (2018). Pengaruh Penerapan Manajemen Risiko Terhadap Kinerja Keuangan Industri Perbankan. Jurnal Akuntansi Bisnis, 10(1).
Putri, R. K., & Muid, D. (2017). Pengaruh good corporate governance terhadap kinerja perusahaan. Diponegoro Journal of Accounting, 6(3), 84-92.
Rahman, A. (2023). Analisis Kinerja Keuangan Melalui Pendekatan CAMEL. Economics and Digital Business Review, 4(1), 483-500.
Rodani, A. (2023, March 17). Dampak Kolapsnya Silicon Valley Bank terhadap Industri Perbankan Indonesia. https://www.djkn.kemenkeu.go.id/kanwil-kalbar/baca-artikel/15975/Dampak-Kolapsnya-Silicon-Valley-Bank-terhadap-Industri-Perbankan-Indonesia.html
Sa’adah, L., & Wahyuni, S. (2023). Pengaruh Car, Npl, Bopo, Dan Ldr Terhadap Return On Asset (Roa) Pada Perusahaan Sub-Sektor Perbankan Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia (Bei). Populer: Jurnal Penelitian Mahasiswa, 2(3), 52-63.
Sadi’yah, Y. S. H., Mai, M. U., & Pakpahan, R. (2021). Pengaruh LDR, BOPO, dan NPL terhadap ROA pada BUSN Devisa Terdaftar di BEI Periode 2014-2018. Indonesian Journal of Economics and Management, 1(2), 295-305.
Sarafina, S., & Saifi, M. (2017). Pengaruh good corporate governance terhadap kinerja keuangan dan nilai perusahaan (Studi pada Badan Usaha Milik Negara (BUMN) yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia periode 2012-2015) (Doctoral dissertation, Brawijaya University).
Sari, M., Hanum, S., & Rahmayati, R. (2022). Analisis manajemen resiko dalam penerapan good corporate governance: Studi pada perusahaan perbankan di Indonesia. Owner: Riset dan Jurnal Akuntansi, 6(2), 1540-1554.
Setyahadi, R. R., & Narsa, I. M. (2020). Corporate governance and sustainability in Indonesia. Journal of Asian Finance, Economics and Business, 7(12), 885-894.
Sitanggang, A. (2021). Pengaruh Dewan Komisaris Independen, Komite Audit, Kepemilikn Manajerial dan Kepemilikan Institusional terhadap Kinerja Keuangan (Studi Empiris pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia 2016-2018). Jurnal Riset Akuntansi & Keuangan, 181-190.
Sudaryanti, D. S., Sahroni, N., & Kurniawati, A. (2018). Analisa Pengaruh Mobile Banking Terhadap Kinerja Perusahaan Sektor Perbankan Yang Tercatat Di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Ekonomi Manajemen, 4(2), 96-107.
Suparno, R. M., Nangoi, G. B., & Alexander, S. W. (2022). Pengaruh Unsur-Unsur Good Corporate Governance Dan Risiko Suku Bunga Terhadap Kinerja Keuangan Industri Perbankan Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia. Jurnal EMBA: Jurnal Riset Ekonomi, Manajemen, Bisnis Dan Akuntansi, 8(4).
Sutrisno, M. S., Laksana, B., & Djuwarsa, T. (2022). Pengaruh NPL Dan CAR Terhadap ROA Pada Bank Umum Milik Negara. Indonesian Journal of Economics and Management, 2(2), 429-440.
Tanor, M. O., Sabijono, H., & Walandouw, S. K. (2015). Analisis laporan keuangan dalam mengukur kinerja keuangan pada pt. Bank Artha Graha Internasional, Tbk. Jurnal EMBA: Jurnal Riset Ekonomi, Manajemen, Bisnis Dan Akuntansi, 3(3).
Tengor, R., Murni, S., & Moniharapon, S. (2016). Penerapan Manajemen Risiko Untuk Meminimalisir Risiko Kredit Macet Pada PT. Bank Sulutgo. Jurnal EMBA: Jurnal Riset Ekonomi, Manajemen, Bisnis dan Akuntansi, 3(4).
Thio, J. C., & Yusniar, M. W. (2021). Pengaruh Mobile Banking, Size Perusahaan, Risiko Kredit Terhadap Kinerja Keuangan Perbankan Indonesia: Studi Kasus pada Perusahaan Perbankan Konvensional yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2016-2020. Coopetition: Jurnal Ilmiah Manajemen, 12(3), 353-364.
Triyuwono, E. (2018). Proses kontrak, teori agensi dan corporate governance (contracting process, agency theory, and corporate governance). Available at SSRN 3250329.
Utami, T. W., & Hardana, A. (2023). Analisis Kinerja Keuangan Perusahaan Perbankan Yang Terdaftar Di Bei Pada Masa Pandemi Covid-19. Jaksya: Jurnal Akuntansi Syariah, 1(1), 16-22.
Wardani, D. (2021). Faktor-Faktor Pengaruh Penggunaan Mobile Banking. Jurnal Sistem Informasi Bisnis (JUNSIBI), 2(1), 15-32.
Widyandri, D. B., & Laila, N. (2022). Analysis of the Influence of Mobile Banking and Financial Inclusion on the Financial Performance of Sharia Banks in Indonesia for the Period 2014-2019. Jurnal Ekonomi Syariah Teori dan Terapan, 9(1), 14-24.
Widyati, M. F. (2013). Pengaruh dewan direksi, komisaris independen, komite audit, kepemilikan manajerial dan kepemilikan institusional terhadap kinerja keuangan. Jurnal ilmu manajemen, 1(1), 234-249.
Winarso, W. (2014). Pengaruh biaya operasional terhadap profitabilitas (ROA) PT Industri Telekomunikasi Indonesia (PERSERO). Jurnal Ecodemica: Jurnal Ekonomi Manajemen dan Bisnis, 2(2), 258-271.
Wirahadi Ahmad, A., & Septriani, Y. (2008). Konflik keagenan: tinjauan teoritis dan cara menguranginya. Jurnal Akuntansi & Manajemen, 3(2), 47-55.
Yahya, D. R., & Rahayu, R. (2020). Inovasi Financial Technology Terhadap Peningkatan Inklusi Keuangan. Media Mahardhika, 18 (2), 155–165.
Zahra, F. N., Pratomo, D., & Dillak, V. J. (2016). Pengaruh komisaris independen, ukuran dewan komisaris, dan frekuensi rapat dewan komisaris terhadap profitabilitas (studi kasus pada perusahaan credit agencies yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia Pada Tahun 2012-2014). eProceedings of Management, 3(3).
Zaman, M. B. (2021). Influence of debt to total asset ratio (dar) current ratio (cr) and total asset turnover (tato) on return on asset (roa) and its impact on stock prices on mining companies on the indonesia stock exchange in 2008-2017. Journal of Industrial Engineering & Management Research, 2(1), 114-132.
